К выполнению контрольных работ 2 страница
66. Надписатель продал опцион на покупку акции с ценой исполнения 80 руб. Полученная им премия составила 10 руб. К моменту исполнения опциона курс акции на рынке 96 руб. Определите, прибыль или убыток получил надписатель опциона.
67. Инвестор приобрел опцион на продажу с ценой исполнения 50 руб. Премия составила 5 руб. На момент исполнения опциона курс акции составил 40 руб. Определите, прибыль или убыток получил инвестор.
68. Продавец реализует опцион колл на акцию компании «В» с ценой исполнения 30 руб. Цена за опцион (премия), полученная продавцом, составляет 4 руб. На момент исполнения опциона курс акции составил 32 руб. Определите, прибыль или убыток получил покупатель опциона.
69. Текущая рыночная цена акций автомобильной компании — 5100 руб. Игрок, рассчитывающий на понижение курса этих акций, реализует брокеру, играющему на повышение, европейский опцион на покупку у него ста акций по фиксированной цене 5200 руб. Премия за каждую акцию составляет 200 руб. В день исполнения опциона курс акций составил 6500 руб. Определите финансовый результат от сделки покупателя опциона.
70. Текущая курсовая стоимость акций торговой корпорации — 11300 руб. при номинале — 10000 руб. Один инвестор полагает, что курсовая стоимость этих акций и дальше будет расти. Он покупает у другого инвестора, который придерживается противоположного мнения, европейский опцион на покупку одного лота акций по цене 12250 руб. за акцию. Премия за опцион составляет 300 тыс. руб. Срок исполнения опциона через 31 день. В день исполнения контракта курс указанных акций 'на бирже составил 13800 руб. Как следует поступить первому игроку, и какой финансовый результат его ожидает в случае преения опциона к исполнению?
|
|
|
71. Двадцать первого января курс акций промышленной корпорации составлял 2800 руб. Брокер, играющий на понижение, продал брокеру, играющему на повышение, американский опцион на покупку двух полных лотов указанных акций по цене 2850 руб., премией за опцион — 150 руб. за акцию и сроком исполнения через 75 дней. В течение этого времени курс акций менялся несколько раз и последовательно составил 2890 руб., 2940 руб., 3145 руб., и 3100 руб. Определите максимальный экономический эффект от сделки для покупателя опциона.
72. Первого марта акции коммерческого банка котировались на фондовой бирже по курсу 12000 руб. Брокер, играющий на повышение, продает брокеру, играющему на понижение, опцион на продажу ста акций по контрактной цене 11150руб. и премией 200руб. за акцию. К сроку истечения опциона курс акций составил 9150 руб. Определите финансовый результат от сделки брокера, играющего на понижение.
|
|
|
73. Текущая курсовая стоимость акций инвестиционного фонда — 1200 руб. Один игрок полагает, что курс акций и дальше будет расти. Он покупает у брокера, играющего на понижение, опцион на покупку одного полного лота этих акций по фиксированной цене 1250 руб. и премией за опцион — 15000 руб. Срок исполнения опциона через три месяца. В день исполнения контракта курс акций, составил 1380 руб. Как следует поступить брокеру, играющему на повышение, и какой финансовый результат его ожидает в случае предъявления опциона к исполнению?
74. Курсовая стоимость акций торгово-промышленной корпорации — 1750 руб. Брокер, играющий на повышение, продал европейский опцион на продажу брокеру, играющему на понижение. Премия за опцион — 10000 руб. Срок исполнения через 60 дней. По условиям контракта продавец опциона обязуется купить у предъявителя сто акций по фиксированной цене 1740 руб. В день исполнения опциона биржевой курс составил 1570 руб. за акцию. Какие действия должен предпринять покупатель опциона, и какой финансовый результат его ожидает в случае предъявления контракта к исполнению?
75. Пятого апреля курсовая стоимость акции машиностроительного завода составляла 1240 руб. Брокер, играющий на повышение, продал американский опцион на продажу брокеру, играющему на понижение. Опционная премия — 300 руб. за акцию. Срок действия опциона 35 дней. По условиям контракта первый игрок обязуется купить у второго два полных лота акций по цене 1280 руб. В течение срока действия опциона курс акций менялся и последовательно составил 1200 руб., 1280 руб., 950 руб., 1090 руб. за акцию. Определите максимальный экономический эффект от предъявления опциона к исполнению.
|
|
|
76. Хеджеру надо застраховаться от падения цен на сырую нефть. Какой инструмент ему выбрать и какую стратегию хеджирования применить.
77. Хеджеру надо застраховаться от роста цен на бензин, которого у него пока нет. Какой инструмент ему выбрать и какую стратегию хеджирования применить?
78. Банк опасается снижения учетной ставки. Какой инструмент ему выбрать и какую стратегию хеджирования применить?
79. Спот – цена нефти 105 долл/барр. Фьючерсная цена 104,87 долл/барр. Посчитайте затраты хеджера, если он страхуется на 4 месяца от падения цены.
80. Спот – цена нефти 99 долл/барр. Фьючерсная цена 100,5 долл/барр. Посчитайте затраты хеджера, если он страхуется на 7 месяцев, от роста цены.
81. Спот – цена нефти 100 долл/барр. Какой инструмент оптимально выбрать хеджеру, если цена не упадет ниже 80 долл/барр?
|
|
|
82. Спот – цена нефти 100 долл/барр. Какой инструмент оптимально выбрать хеджеру, если цена не вырастет выше 150 долл/барр?
83. У оператора куплено 100 колл-опционов. Захеджируйте его позицию, если дельта опционов равна 0,34.
84. У оператора продано 100 пут-опционов. Захеджируйте его позицию, если дельта опционов равна 0,97.
85. У оператора куплено 70 колл-опционов и 30 пут-опционов. Захеджируйте его позицию, если дельта коллов равна 0,2, а дельта путов 0,7.
86. Биржевой игрок приобрел 200 акций промышленной корпорации по курсу 950 руб. Рыночная цена этих акций подвержена значительным колебаниям, и с целью хеджирования брокер продает два европейских опциона с датой исполнения через, три месяца. Первый опцион продается на покупку двух полных лотов акций по фиксированной цене 950 руб. и премией 250 руб. за акцию. Второй опцион продается на продажу двух полных лотов, акций по фиксированной цене 950 руб. и премией 200 руб. за акцию. В день истечения срока опционов биржевой курс акций составил 1290 руб. Определите финансовый результат операции хеджирования для продавца опционов.
87. Биржевой игрок приобрел 500 акций коммерческого банка по курсу 1240 руб. Вследствие неопределенности финансового положения банка курс его акций постоянно колеблется. В целях хеджирования брокер реализует два американских опциона на срок 35 дней. Опцион на покупку («колл») продается с премией 45 руб. за акцию с контрактной ценой 1250 руб. Опцион на продажу продается с премией 35 руб. за акцию с контрактной ценой 1235 руб. В течение срока действия опционов курс акций менялся и последовательно составил 1250 руб., 1274 руб., 1221 руб. Определите финансовый результат инвестора от операций с опционами.
88. Инвестиционный фонд приобрел на фондовой бирже 5000 акций торгово-промышленной корпорации по курсу 1350 руб. Нестабильность рынка указанных акций требует страхования инвестиционного риска, и менеджер портфеля ценных бумаг инвестиционного фонда реализует пятьдесят опционов на покупку (колл») с ценой исполнения 1400 руб. за акцию и премией за опцион 10000 руб. Срок исполнения опционов через 60 дней. За это время курс акций компании снизился до 1290 руб., но затем снова стал расти и в день исполнения опционов составил 1460 руб. за акцию. Определите финансовый результат от хеджирования для менеджера портфеля ценных бумаг инвестиционного фонда.
89. Необходимо сравнить эффективность за 5 лет двух инвестиционных портфелей, каждый по 500 тыс. руб. В первом – 50 % облигаций с купоном в 12 % и сроком погашения 5 лет, а другие 50 % - акции со ставкой дивиденда в 2 %. Во втором портфеле соотношение между акциями и облигациями составляет, соответственно 30 % и 70 %. Облигации покупаются и гасятся по номиналу, а курс продажи акций был выше курса покупки на 50 %. Ежегодно получаемые дивиденды и купонный доход вносятся на банковский депозит по сложной ставке процентов 11 % годовых.
90. Необходимо сравнить два проекта по объему инвестиций и рассчитать чистую приведённую стоимость проектов по ставке 18 % годовых, если даны следующие потоки платежей по годам. Проект № 1: 1-й год – 1,5 млн. руб., 2-й год – 0,5 млн. руб., 3-й год – 3,4 млн. руб. Проект № 2: 1-й год – 2,5 млн. руб., 2-й год – 0,5 млн. руб., 3-й год – 2,3 млн. руб.
91. Банк получил заявку от клиента на получение ломбардного кредита под залог 2500 ед. акций. Размер ссуды составляет 80 % их курсовой стоимости. Процентная ставка по кредиту составляет 18 % годовых. Курсовая стоимость акций составляет 510 руб. Определить максимально возможную величину ссуды.
92. Определить, под какую сложную ставку процентов выгоднее поместить капитал на 2 года: с ежемесячным начислением 8 % годовых, с ежеквартальным начислением 10 % годовых или с ежегодным начислением 12 % годовых.
93. Страховая стоимость застрахованного объекта равна 10 млн. руб. За соблюдение правил пожарной безопасности страховщик предоставляет страхователю скидку в размере 2% от страхового взноса. Определить сумму скидки и размер страхового взноса, если страховой тариф равен 0,5 руб. с 50 руб. страховой суммы.
94. На территории предприятия в результате пожара были повреждены складские помещения. Их балансовая стоимость, с учетом износа составляет 30 млн. руб. На складе на момент пожара находилось строительных материалов на сумму 5 млн. руб. На ликвидацию последствий пожара было потрачено 500 тыс. руб. Часть продукции была отправлена на переработку, что позволило сэкономить 100000 руб. Помещения восстановила в течение 3х месяцев, а затраты на восстановление составили 35 млн. руб. Потеря прибыли за этот период составила 200 тыс. руб. Рассчитайте сумму прямого и косвенного убытков.
95. В регионе ежегодно 5 из 100 застрахованных объекта подвергаются страховому случаю. Каждый из объектов застрахован на 10000 рублей. Определить: 1) ежегодную сумму страхового возмещения, 2) страховой взнос с каждого объекта (основную часть нетго-ставки).
96. Исходя из нижеприведенных абсолютных показателей, рассчитайте относительные показатели по страховой компании «Русь». Число застрахованных объектов - 3500. Число страховых случаев - 150. Число пострадавших объектов - 120. Страховая сумма всех застрахованных объектов - 100 млн. руб. Страховая сумма пострадавших объектов – 84,1 млн. руб. Страховое возмещение - 52,37 млн. руб.
97. Страховая компания заключает договоры имущественного страхования по определенному виду риска. Вероятность наступления страхового случая по одному договору страхования равна 0,03, средняя страховая сумма по одному договору страхования равна 700 тыс. руб., среднее возмещение по одному договору страхования равно 357 тыс. руб., количество договоров - 7000. Определите размер нетто-ставки, при гарантии безопасности 0,90.
98. В результате пожара сгорел цех готовой продукции промышленного предприятия. После пожара имеются остатки: фундамент, стоимость которого составляет 25% стоимости здания. Цех возведен 17 лет назад, балансовая стоимость 700 тыс. руб. Стоимость ликвидации последствий пожара составила 350000 руб. Действующая норма амортизации - 4,1%. Определить ущерб промышленного предприятия, нанесенный страховым случаем.
99. АО застраховало свое имущество сроком на 1 год с ответственностью за кражу со взломом на сумму 10 млн. руб. Ставка страхового тарифа – 0,9 % от страховой суммы. По договору страхования предусмотрена безусловная франшиза 100 тыс. руб., при которой предоставляется скидка к тарифу 8 %. В результате действий злоумышленников фактический ущерб составил 150 тыс. руб. Вычислите размер страхового платежа. Определите размер страхового возмещения, которое получит АО. Тарифные ставки в зависимости от стажа водителя следующие (в % от страховой суммы): до 1 года - 5,6%, от 1 до 5 лет - 3,4%, от 5 до 10 лет - 2,8%, свыше 10 лет 2,2%.
100. Определите страховой взнос транспортной организации на год при добровольном страховании гражданской ответственности водителей транспортных средств, если в организации работают со стажем работы до 1 года -6 человека, от 1 года до 5 лет - 2 человека, от 5 до 10 лет - 3 человека, свыше 10 лет 1 человек. Страховая сумма гражданской ответственности на каждого водителя составляет 100 тыс. руб.
101. Условия договора предусматривают лимит ответственности на один страховой случай 160 тыс. руб. и лимит ответственности на весь срок договора 200 тыс. руб. В период действия договора произошло три страховых случая: ущерб по первому составил 180 тыс. руб., по второму - 40 тыс. руб., по третьему - 50 тыс. руб. Определить размер выплат каждому потерпевшему.
102. Строительная компания, получив кредит в банке в сумме 15 млн. руб. под 24% годовых на 8 месяцев, застраховала свою ответственность перед банком у страховщика. Предел ответственности страховщика - 70%, тарифная ставка - 3,5%. Определите страховую сумму и страховой взнос.
103. Заемщик 1 февраля взял кредит в сумме 50 млн. руб. на 1 год со следующими условиями кредитования: проценты за кредит составляют 22% годовых; предел ответственности страховщика - 80%; тарифная ставка – 4,5% от страховой суммы. Определить: страховую сумму; единовременный страховой платеж; суммы страховых платежей по периодам, если погашение кредита производилось в следующие сроки: 1 июня - 10 млн. руб.; 1 сентября - 15 млн. руб.; 31 января - 25 млн. руб.
104. Объект стоимостью 10 млн. руб. застрахован по одному договору тремя страховщиками: первым - на сумму 2,5 млн. руб., вторым - на сумму 5 млн. руб., третьим - на сумму 2,5 млн. руб. В результате произошедшего страхового случая был нанесен ущерб объекту в сумме 2,5 млн. Определите размер выплаты страхователю каждым страховщиком.
105. По договору квотного перестрахования перестраховщик принимает на свою ответственность 25 % страховой суммы по каждому договору страхования имущества предприятий, но не более 2,1 млн. руб. Цедент заключил договоры страхования имущества на 3,3, 6,2 и 7,3 млн. руб. Определите собственное участие цедента и перестраховщика в покрытии рисков.
106. Цедент обязуется брать на собственное удержание 30% страховой суммы, а остальные 70% передавать в перестрахование. Лимит перестраховщика установлен в 250 млн. руб. Цедент заключил договоры страхования имущества на 200 и 150 млн. руб. Определите собственное участие цедента и перестраховщика в покрытии рисков; распределение убытков, если в первом случае ущерб составил 70 млн. руб., а во втором 150 млн. руб.
107. Величина резерва по страхованию жизни на 1 ноября составляет 2,5 млн. руб. В течение IV квартала страховщик собрал страховых взносов 600 тыс. руб. и выплатил страховое обеспечение 800 тыс. руб., выкупных сумм - 70 тыс. руб. Доля нетто-ставки в структуре тарифа - 91%. Годовая норма доходности, использованная при расчете тарифной ставки - 9%. Определите величину резерва по страхованию жизни на 1 января.
108. Страховой компанией 1 августа заключен договор страхования имущества на срок до 1 мая следующего года. Страховая брутто-премия - 160 тыс. руб. Вознаграждение агенту за заключение договора страхования – 7,5%, отчисления в резерв предупредительных мероприятий – 3,5%. Определите незаработанную премию на 1 января по данному договору страхования.
109. Базовая страховая премия по подгруппам договоров, относящихся к учетной группе 4 (страхование граждан, выезжающих за границу) и заключенных сроком на 1 год в прошедшем году (тыс. руб.): в январе - 80, в июне - 130, в декабре - 60. Определите резерв незаработанной премии методом «1/24» на 1 января.
110. Сумма заявленных в связи со страховыми случаями претензий за отчетный год составила 600 тыс. руб. Величина страховых выплат - 650 тыс. руб. Неурегулированные претензии за периоды, предшествующие отчетному, - 130 тыс. руб., сумма страховых премий, подлежащих на отчетную дату возврату страхователям в связи с досрочным прекращением договоров, - 70 тыс. руб. Определите резерв заявленных, но неурегулированных убытков.
111. Курс евро на спот рынке составляет 1,4156 доллара США. Банк покупает опцион пут на 100000 евро по курсу 1,4089 доллара за 1 евро на срок три месяца. Премия по опциону составляет 0,02 доллара за 1 евро. Определить курс, при котором исполнение опциона позволит компенсировать уплаченную продавцу опциона премию частично, а при каком полностью, а также курс, при котором покупатель опциона получит прибыль?
112. Инвестор 10.10.15 через брокера заключил 2-х месячный фьючерсный контракт на покупку доллара США по курсу 55,40 руб. за доллар. Объем контракта - 100000 долл. Гарантийное обеспечение на бирже установлено в размере 17 % от суммы сделки. Цена фьючерсного контракта меняется ежедневно. 11.10 он составил 55,60 руб., 12.10 – 55,90, 13.10 – 55,95, 14.10 – 55,10, 15.10 – 55,50. Рассчитайте: денежный поток для брокера — покупателя валюты, финансовый результат для брокера - покупателя и брокера-продавца, размер возвратного залога для обоих участников сделки.
ТЕСТОВЫЕ ЗАДАНИЯ
Вариант №1
1. Что не относится к функциям финансового рынка?
a) аккумуляция свободных денежных средств;
b) эмиссия финансовых инструментов;
c) перераспределение свободных финансовых ресурсов;
d) перераспределение финансовых ценностей.
2. Российское законодательство позволяет учреждать инвестиционные фонды:
a) только акционерные;
b) только паевые;
c) акционерные и паевые.
3. Хеджирование – это:
a) метод проведения биржевых торгов;
b) первичное размещение ценных бумаг;
c) стратегия по реализации ценных бумаг на рынке при недостатке покупателей;
d) это перенесение риска от хеджера на другого участника срочного рынка, вступающего в договорные отношения с хеджером.
4. Депозитарной деятельностью признается деятельность:
a) по покупке ценных бумаг от своего имени и за свой счет;
b) по совершению сделок с ценными бумагами в качестве комиссионера или поверенного;
c) по управлению ценными бумагами;
d) по оказанию услуг по хранению и учету ценных бумаг;
e) по закладу ценных бумаг.
5. МВФ и группа Всемирного банка организованны на основе….. соглашения.
a) Бреттон-вудского;
b) Парижского;
c) Генуэского;
d) Ямайского;
e) Европейского.
6. В сделках с производными ценными бумагами обычно реализуются:
a) ценные бумаги повторных эмиссий
b) акции и облигации корпораций
c) ценные бумаги, прошедшие листинг
d) фьючерсы и опционы
7. "Длинная" позиция по фьючерсному контракту - это:
a) покупку контракта на длительный период времени;
b) продажу контракта на длительный период времени;
c) покупку контракта на любой срок;
d) продажу контракта на любой срок.
8. Эмитентом варрантов является:
a) биржа;
b) эмитент акций;
c) андеррайтер;
d) инвестор.
9. Обязанными по депозитному и сберегательному сертификату лицами являются:
a) эмитент;
b) все цеденты;
c) все цессионарии;
d) бенефициар.
10. Срок обращения векселей в России:
a) ограничен;
b) не ограничен;
c) до 20 лет для переводного векселя и до 10 лет для простого;
d) до 10 лет для переводного векселя и до 20 лет для простого.
11. Векселя не бывают:
a) переводные;
b) соло;
c) дружеские;
d) бронзовые;
e) золотые.
12. По российскому законодательству акционерное общество может выпускать привилегированные акции в размере:
a) 25% от объёма оплаченных обыкновенных акций;
b) 1/3 от объёма оплаченных обыкновенных акций;
c) 25% от объёма объявленных обыкновенных акций;
d) 1/3 от объёма объявленных обыкновенных акций.
13. Национальная банковская система – это совокупность:
a) международных кредитных институтов;
b) кредитных институтов внутри страны и взаимосвязей между ними;
c) эмиссионных банков и Минфина;
d) форм и методов организации денежного обращения в стране;
e) форм и методов организации валютного обращения в стране.
14. По мере повышения рисков, которые несет на себе данная ценная бумага:
a) растет ее ликвидность и доходность;
b) падает её ликвидность и доходность;
c) растет её ликвидность и падает доходность;
d) падает её ликвидность и растет доходность
15. Фондовый рынок является частью рынка:
a) Финансового;
b) денежного;
c) капиталов;
d) реальных активов;
e) банковских кредитов
16. Особенности биржевых производных финансовых инструментов.
a) Обращение ПФИ на биржевой товар связано с обращением базисного товара
b) Имеют более рискованный характер, нежели базисный актив
c) Риск ПФИ не зависит от риска базисного актива
d) Собственная цена ПФИ рассчитывается как доля стоимости базисного актива
e) Операции с ПФИ обеспечивают повышенную доходность
f) Имеют краткосрочный характер
g) Не являются ценными бумагами
h) Могут иметь или не иметь статус ценных бумаг
17. Что представляет собой финансовый результат по срочным сделкам?
a) Сумма, которая должна быть выплачена одним контрагентом другому по истечении периода действия сделки;
b) Степень доходности базисного актива;
c) Разница между ценой поставки базисного актива, оговоренной в момент заключения срочной сделки, и ценой базисного актива, сложившейся на рынке на момент исполнения сделки.
18. Приказ «take profit» на покупку ценной бумаги по цене Y - это приказ:
a) покупать, как только цена поднимется до уровня Y;
b) продавать, как только цена опустится до уровня Y;
c) продавать, как только цена поднимется до уровня Y;
d) покупать, как только цена опустится до уровня Y.
19. Увеличение денежной массы происходит при проведении центральным банком операций на открытом рынке по
a) покупке ценных бумаг;
b) продаже ценных бумаг.
c) эмиссии ценных бумаг.
20. Депозитарный договор - это договор между депозитарием и:
a) эмитентом;
b) депонентом;
c) регистратором;
d) регистрирующим органом.
21. Деятельность по ведению реестра по российскому законодательству может осуществлять:
a) только физическое лицо;
b) только юридическое лицо;
c) как физическое, так и юридическое лицо;
d) только банки.
22. Акционерное общество не выплатило дивиденды по привилегированным акциям. В этом случае акционеры-владельцы привилегированных акций право голоса на общем собрании акционеров:
a) получают только по вопросу выплаты дивидендов;
b) не получают;
c) получают по всем вопросам, кроме владельцев кумулятивных акций;
d) получают по ограниченному кругу вопросов.
23. По открытой подписке могут размещаться акции:
a) ОАО;
b) ЗАО;
c) ООО;
d) ПБОЮЛ.
24. Номинальная стоимость акций, приобретенных акционерами, составляет:
a) собственный капитал АО;
b) уставный капитал АО;
c) рыночную стоимость АО;
d) совокупные пассивы АО.
25. На двойных аукционных рынках конкурируют между собой:
a) только продавцы;
b) только покупатели;
c) продавцы и покупатели;
d) только брокеры.
26. Банк - эмитент средства от продажи своих акций:
a) может использовать по своему усмотрению с момента их поступления;
b) аккумулирует на накопительном счете, режим которого устанавливается Банком России;
c) использует в том же порядке, как и все другие эмитенты;
d) должен вернуть инвесторам.
27. Расчет стоимости пая для открытого паевого инвестиционного фонда осуществляется не реже одного раза в:
a) день;
b) месяц;
c) квартал;
d) год.
28. По договору поручения на операции с ценными бумагами брокер заключает юридические сделки от имени:
a) своего;
b) клиента;
c) дилера;
d) депозитария.
29. Покупка опциона колл - это вариант стратегии:
a) игры на повышение;
b) игры на понижение;
c) арбитражной;
d) безрисковой.
30. Лимитированное поручение на покупку ценной бумаги на фондовой бирже исполняется по цене:
a) указанной в поручении;
b) лучшей, но не выше лимитированной;
c) лучшей, но не ниже лимитированной.
d) лучшим, когда биржевая котировка достигнет стоп-цены, указанной в поручении.
Вариант №2
1. Раскрытие информации на рынке ценных бумаг - это:
a) сообщение информации об эмитенте государственным органам, регулирующим рынок ценных бумаг, с целью контроля деятельности эмитента;
b) раскрытие информации об эмитенте только контрольным и надзорным органам;
c) сообщение информации участниками рынка ценных бумаг для распространения среди публики с целью обеспечения условий для оценки рисков инвесторами, честности и справедливости механизма ценообразования на фондовом рынке;
d) обязательное опубликование брокерами - дилерами сведений о совершенных ими спекулятивных сделках.
2. Депозитарии, обслуживающие инвестиционные фонды и негосударственные пенсионные фонды, называются:
a) расчетными;
b) кастодиальными;
c) центральными;
d) специализированными.
3. Какой базисный актив лежал в основе первых фьючерсных контрактов?
a) хлопок;
b) нефть;
c) сахар;
d) кофе.
4. Банки США имеют….. подчинение.
a) параллельное;
b) тройное;
c) двойное;
d) единое;
e) прямое.
5. Какие из перечисленных векселей являются «безденежными»?
a) финансовые;
b) бронзовые;.
c) дутые;
d) коммерческие;
e) дружеские.
6. Одновременный выпуск финансовым институтом акций и облигаций:
a) разрешается;
b) запрещается;
c) разрешается в исключительных случаях;
d) разрешается в определенных пропорциях;
e) разрешается в случае ОАО.
7. В соответствии с действующим законодательством финансовые институты при проведении операций на рынке ценных бумаг:
a) обязаны раскрывать определенную информацию;
b) обязаны доводить до сведения эмитентов информацию обо всех сделках с их ценными бумагами;
c) обязаны доводить до сведения клиентов лимиты вложений в конкретные виды ценных бумаг;
d) обязаны не раскрывать никакую информацию по осуществленным операциям;
e) раскрывать информацию только по запросу ФСФР.
8. Система регулирования деятельности финансовых институтов на рынке ценных бумаг включает в себя:
a) лицензирование деятельности по проведению любых операций на рынке ценных бумаг;
b) регистрацию выпусков всех видов ценных бумаг;
c) создание системы защиты прав владельцев ценных бумаг;
d) установлению правил торговли;
e) ограничение рыночной цены ценных бумаг.
9. Ценной бумагой не является:
a) ваучер;
b) чек;
c) платежное поручение;
d) облигация
10. Биржевой торговец, пользующийся методами графического анализа - это
a) чартист
b) спредер
c) фундаментальный аналитик
d) технический аналитик
11. Котировка - это
a) обработанные данные о биржевых ценах
b) цена на товар - обязательный атрибут биржевой сделки
c) процесс выявления биржевой цены в процессе биржевого торга
12. МВФ и группа Всемирного банка были созданы в рамках валютной системы:
a) Ямайкской;
b) Генуэзской;
c) Бреттон-Вудской;
d) Парижской;
e) Латинского монетного союза.
13. Создание Европейского валютного союза преследовало цели:
a) иметь стабильность своих валют;
b) перехода к единой валюте;
Дата добавления: 2016-01-05; просмотров: 31; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!