Задание 2. Определения типа финансовой устойчивости с помощью относительных показателей
Практическое занятие №38. Анализ показателей финансовой устойчивости предприятия
Задание 1. Определения типа финансовой устойчивости с помощью абсолютных показателей
Под финансовой устойчивостью понимают обеспеченность приобретения запасов источниками их формирования. В зависимости от такой обеспеченности различают четыре типа финансовой устойчивости:
1) абсолютная устойчивость финансового состояния, которая означает наличие у предприятия излишка собственных источников формирования запасов, что соответствует следующей системе неравенств:
где 
– излишек или недостаток собственных оборотных средств,
– излишек или недостаток перманентных оборотных средств;
– излишек или недостаток основных источников формирования запасов и затрат;
2) нормально устойчивое финансовое состояние, когда запасы обеспечиваются суммой собственных оборотных средств предприятия и долгосрочных заемных средств, что соответствует системе неравенств:
3) неустойчивое финансовое состояние, когда запасы обеспечиваются за счет собственных и заемных средств (долгосрочных и краткосрочных), что соответствует системе неравенств:
4) кризисное финансовое состояние (предприятие находится на грани банкротства), когда запасы не обеспечиваются источниками формирования, что соответствует системе неравенств:
В случае, если предприятие имеет абсолютно устойчивое или нормально устойчивое финансовое положение, оно является достаточно надежным партнером; если состояние неустойчивое, то требуется дополнительный анализ платежеспособности через определение допустимости финансовой неустойчивости. Если предприятие находится в кризисном финансовом положении, необходимо предпринимать срочные меры по улучшению финансовой устойчивости предприятия.
Требуется:
1) по представленным данным провести анализ финансовой устойчивости с помощью абсолютных показателей;
2) результаты проведенного анализа представить в таблице 1;
3) сделать выводы по результатам произведенных расчетов.
Таблица 1 – Анализ финансовой устойчивости СПК «Леуши»
с помощью абсолютных показателей
| Показатели, тыс. руб. | На 31.12.2016 | На 31.12.2017 | На 31.12.2018 | На 31.12.2019 |
| 1. Капитал и резервы (собственный капитал) | 1 819 | 1 819 | 1 822 | 1 822 |
| 2. Внеоборотные активы (за исключением финансовых вложений) | 1 319 | 1 319 | 1 319 | 1 319 |
| 3. Собственные оборотные средства (п. 1 - п. 2) | ||||
| 4. Долгосрочные кредиты | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 5. Наличие собственных и долгосрочных источников (п. 3 + п. 4) | ||||
| 6. Краткосрочные кредиты | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 7. Наличие основных источников (п. 5 + п. 6) | ||||
| 8. Запасы | 858 | 825 | 957 | 730 |
| 9. Излишек (+) или дефицит (-) собственных оборотных средств для формирования запасов ΔСОС (п. 3 - п. 8) | ||||
| 10. Излишек (+) или дефицит (-) собственных и долгосрочных источников для формирования запасов ΔСДИ (п. 5 - п. 8) | ||||
| 11. Излишек (+) или дефицит (-) основных источников для формирования запасов ΔОИ (п. 7 - п. 8) | ||||
| 12. Трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости | ||||
| 13. Тип финансовой устойчивости |
ВЫВОДЫ
____________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________
Задание 2. Определения типа финансовой устойчивости с помощью относительных показателей
Анализ финансовой устойчивости предприятия предполагает расчет следующих относительных показателей:
1. Коэффициент автономии (независимости):
где КиР – капитал и резервы (собственный капитал),
ИБ – итог баланса.
2. Коэффициент финансовой зависимости:
где ЗК – заемный капитал,
ДСО – долгосрочные обязательства,
КСО – краткосрочные обязательства.
3. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств:
4. Коэффициент финансовой устойчивости:
5. Доля краткосрочных кредитов и займов в заемном капитале:
где КК – краткосрочные кредиты.
6. Доля расчетов в кредиторами в заемном капитале:
где КЗ – кредиторская задолженность.
7. Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств:
где ОА – оборотные активы,
ВНА – внеоборотные активы.
8. Коэффициент маневренности:
где СОС – собственные оборотные средства,
ДФВ – долгосрочные финансовые вложения.
9. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами:
10. Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами:
где З – запасы.
11. Индекс постоянного актива:
12. Коэффициент реальной стоимости имущества:
где ОС – основные средства.
Требуется:
1) по представленным данным провести анализ финансовой устойчивости с помощью относительных показателей;
2) результаты проведенного анализа представить в таблице 2;
3) сделать выводы по результатам произведенных расчетов.
Таблица 2 – Анализ финансовой устойчивости СПК «Леуши»
с помощью относительных показателей
| Показатели | Рекомендуемые значения | На 31.12.2016 | На 31.12.2017 | На 31.12.2018 | На 31.12.2019 |
| Исходные данные: | |||||
| 1. Капитал и резервы (собственный капитал) | - | 1 819 | 1 819 | 1 822 | 1 822 |
| 2. Итог баланса | - | 2 178 | 2 160 | 2 279 | 2 113 |
| 3. Долгосрочные обязательства | - | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 4. Краткосрочные обязательства | - | 359 | 341 | 457 | 291 |
| 5. Краткосрочные кредиты | - | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 6. Кредиторская задолженность | - | 359 | 341 | 457 | 291 |
| 7. Оборотные активы | - | 859 | 841 | 960 | 794 |
| 8. Внеоборотные активы | - | 1 319 | 1 319 | 1 319 | 1 319 |
| 9. Долгосрочные финансовые вложения | - | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 10. Запасы | - | 858 | 825 | 957 | 730 |
| 11. Основные средства | - | 1 319 | 1 319 | 1 319 | 1 319 |
| Расчетные показатели: | |||||
| 12. Коэффициент автономии (п. 1 / п. 2) | ≥ 0,5 | ||||
| 13. Коэффициент финансовой зависимости ((п. 3 + п. 4) / п. 2) | ≤ 0,5 | ||||
| 14. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств ((п. 3 + п. 4) / п. 1) | ≤ 1 | ||||
| 15. Коэффициент финансовой устойчивости ((п. 1 + п. 3) / п. 2) | >0,7 | ||||
| 16. Доля краткосрочных кредитов и займов в заемных средствах (п. 6 / (п. 3 + п. 4)) | - | ||||
| 17. Доля расчетов с кредиторами в заемных средствах (п. 6 / (п. 3 + п. 4)) | - | ||||
| 18. Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств (п. 7 / п. 8) | - | ||||
| 19. Коэффициент маневренности ((п. 1 - (п. 8 - п. 9)) / п. 1) | ≥ 0,5 | ||||
| 20. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами ((п. 1 - (п. 8 - п. 7)) / п. 1) | ≥ 0,1 | ||||
| 21. Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами ((п. 1 - (п. 8 - п. 7)) / п. 10) | ≥0,6÷0,8 | ||||
| 22. Индекс постоянного актива (п. 8 / п. 1) | ≤ 1 | ||||
| 23. Коэффициент реальной стоимости имущества ((п. 11 + п. 10)/п. 2) | ≥ 0,5 |
ВЫВОДЫ
_______________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________
Дата добавления: 2021-04-06; просмотров: 93; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!