Оценка эффективности деятельности предприятия
Оценка эффективности хозяйственной деятельности предприятия является необходимым условием грамотного принятия управленческих и предпринимательских решений. Одним из основных источников для анализа эффективности работы предприятия является бухгалтерский баланс.
Финансовое состояние предприятия ООО «Истоки» характеризуется размерами и использованием активов и источниками их формирования (собственного капитала и обязательств), т.е. пассивов. Огромное значение для оценки динамики финансового состояния имеет рассмотрение структуры баланса. Анализ показателей баланса позволяет установить темпы роста, что важно для финансового состояния предприятия.
Анализ показал следующее. Структура баланса предприятия не однородна. Что касается активов предприятия на 31.12.2016 г., то они характеризуются примерно равным соотношением иммобилизованных средств и текущих активов (48,5% и 51,5% соответственно). Величина активов практически не изменена, но собственный капитал увеличился на 16,4%, что говорит о положительной динамике имущественного положения предприятия. Структура активов на 31.12.2017 г. характеризуется примерно равным соотношением иммобилизованных средств и текущих активов (46,6% и 53,4% соответственно). В целом, активы уменьшились на 6431 тыс. руб., что составило 10%. Однако, не смотря на то, что имело место уменьшение активов, собственный капитал увеличился на 23,4%, что, в целом, свидетельствует о положительной динамике.
|
|
|
Доля иммобилизованных средств предприятия в исследуемом 2018 г. составляла одну треть, а текущих активов, соответственно, две третьих. Активы организации за рассматриваемый период практически остались на том же уровне. Несмотря на фактическую неизменность величины активов, собственный капитал увеличился на 3,5%, что, в целом, положительно характеризует динамику изменения имущественного положения предприятия.
Активный капитал предприятия характеризуется соотношением его внеоборотной и оборотной частей. Данное отношение внеоборотных активов к оборотным характеризует подвижность и мобильность активного капитала. Учитывая финансовую точку зрения, капиталы, размещенные в оборотных активах, создают большие возможности для маневренности.
Большую часть в оборотных активах составляют запасы – на начало отчетного периода 2018 г. их сумма составила 29086 тыс. руб., на конец – 34690 тыс. руб. В состав внеоборотных активов, по состоянию на 2018 г., входят средства по статье «Основные средства», на начало года – 24664 тыс. руб., на конец отчетного года сумма основных средств значительно уменьшилась, составив при этом, 17086 тыс. руб. Всего по разделу с суммами внеоборотных активов большую часть составляют основные средства предприятия. Оценим их по формуле (3.6), используя данные баланса 2018 г.:
|
|
|
СК = Авн = 18932 = 0,48, (3.6) Аоб 38694
где СК - собственный капитал; Авн - внеоборотные активы; Аоб - оборотные активы. Принято считать, что если значение данного показателя < 3, но > 1, следовательно, это характеризует среднюю степень подвижности активного капитала предприятия. В нашем случае степень подвижности активного капитала имеет степень ниже среднего (0,48 < 1).
Снижение величины активов предприятия связано, главным образом, со снижением следующих позиций актива баланса. Так, сумма основных средств снизилась в 2018 г. по сравнению с предыдущим, на 7578 тыс. руб., т.е. на 72,8% ниже предыдущих данных статьи в общей сумме отрицательно изменившейся статьи.
Также в отрицательно показателе статья «запасы: животные на выращивании и откорме». Сумма по статье снизилась по сравнению с 2017 г. на 1745 тыс. руб., (это - 16,8%).
Статья «запасы: затраты в незавершенном производстве». По данной статье средства в 2018 г. снизились на 789 тыс. руб. Одновременно, в пассиве баланса наибольшее снижение наблюдается по строкам: «краткосрочные займы и кредиты» - 2533 тыс. руб. (снижение на 55,8%); «кредиторская задолженность: поставщики и подрядчики» снижение на 34,7%); «долгосрочные займы и кредиты» - 256 тыс. руб. (снижение на 5,6%).
|
|
|
Среди положительно изменившихся статей баланса можно выделить статью «запасы: готовая продукция и товары для перепродажи» в активе, а также и «кредиторская задолженность: прочие кредиторы» в пассиве (+8337 тыс. руб. и +2 408 тыс. руб. соответственно).
Собственный капитал предприятия ООО «Истоки» по состоянию на 31.12.2018 год равнялся 40543 тыс. руб. За последний год собственный капитал предприятия вырос на 1377 тыс. руб., что составило 70,4% к валюте баланса.
Далее рассмотрим основные финансовые результаты деятельности предприятия ООО «Истоки» за периоды 2016-2017гг, 2017-2018гг., используя для расчетов «Отчет о прибылях и убытках».
В результате анализа данных за период 2016-2017гг. были получены следующие результаты. Из отчета следует, что за 2017 г. предприятие получило прибыль от продаж в размере 2786 тыс. руб., что составило 9,2% от выручки. В прошлом периоде, наоборот, имел место убыток в размере 1531 тыс. руб. По сравнению с прошлым периодом, в 2017 г. увеличилась как выручка от продаж, так и расходы по обычным видам деятельности (на 4979 и 662 тыс. руб. соответственно). Причем в процентном отношении изменение выручки (+19,6%) опережает изменение расходов (+2,5%). Изучая расходы по обычным видам деятельности, следует отметить, что предприятие, как и в прошлом году не использовало возможность учитывать общехозяйственные расходы в качестве условно-постоянных, включая их ежемесячно в себестоимость производимой продукции (выполняемых работ, оказываемых услуг). Поэтому показатель «Управленческие расходы» за отчетный период в форме № 2 отсутствует. Прибыль от прочих операций за 2017 г. оставила 4637 тыс. руб., что на 1403 тыс. руб. (23,2%) меньше, чем прибыль за аналогичный период прошлого, 2016 года. При этом величина прибыли от прочих операций составляет 166,4% от абсолютной величины прибыли от продаж за анализируемый период.
|
|
|
Прибыль от прочих операций за последний год составила 1193 тыс. руб., что на 3444 тыс. руб. (74,3%) меньше, чем прибыль за аналогичный период прошлого года. При этом величина прибыли от прочих операций составляет 432,2% от абсолютной величины прибыли от продаж за анализируемый период.
Необходимо проанализировать оборачиваемость активов предприятия (таблица 3.6).
Таблица 3.6 Анализ показателей оборачиваемости активов
|
Показатель
| Год | Откл. 2018г. в % к 2016г. | ||
| 2016 | 2017 | 2018 | ||
| 1.Выручка от реализации продукции, работ, услуг минус косвенные налоги, тыс. руб. | 25358 | 30337 | 17414 | 68,67 |
| 2.Средняя величина активов, тыс. руб. | 64534 | 60800 | 57322 | 88,82 |
| 3.Средняя величина текущих активов, тыс. руб. | 35006 | 32282 | 34695 | 99,11 |
| 4.Средняя величина собственных источников, тыс. руб. | 29358 | 70670 | 79200 | 269,77 |
| 5.Средняя величина долгоср.обяз-в, тыс. руб. | 23014 | 8140 | 6130 | 26,63 |
| 6.Средняя величина ОС, тыс. руб. | 25074 | 25920 | 20875 | 83,25 |
| 7.Коэффициенты оборачиваемости: а) активов (с. 1 / с. 2) б) текущих активов (с. 1 / с. 3) в) собственного капитала (с. 1 / с. 4) г) инвестированного капитала с. 1 / (с. 4 + с. 5) д) основных средств (с. 1 / с. 6) | 0,39 0,72 0,86 0,48 1,01 | 0,49 0,93 0,42 0,38 1,17 | 0,30 0,50 0,21 0,20 0,83 | 76,92 69,44 24,41 41,66 82,17 |
Анализ показателей оборачиваемости активов за период 2016-2018 гг. выявил следующее. Выручка от реализации продукции снизилась на 68,67% по сравнению с 2016 г., имея значение 17414 тыс. рублей. Средняя величина активов на начало 2018 г. составила 57322 тыс. руб., имея показатель ниже периода 2016 г. на 88,82%, снизившись на 7212 тыс. руб. Величина текущих активов в 2018 г. составила 34695 тыс. руб., что больше показателя 2017 г., но меньше показателя 2016 г. Отклонение составило 99,11%. Средняя величина собственных источников в 2018 г. составила 79200 тыс. руб., имея положительную тенденцию увеличения с отклонением 269,77. Средняя величина долгосрочных обязательств в 2018 г. снижена по сравнению с 2016 г., отклонение составило 26,63%. Средняя величина основных средств по итогам 2018 г. предприятия снижена, отклонение составило 83,25%.
Далее необходимо рассчитать показатели оборачиваемости ряда активов, характеризующие скорость возврата авансированных на осуществление предпринимательской деятельности денежных средств.
Коэффициент оборачиваемости активов представляет собой отношение выручки-нетто от продаж к среднегодовой стоимости активов. Этот показатель позволяет сделать вывод о том, что, сколько времени требуется для совершения полного цикла производства и обращения всех активов. В данном случае, на начало 2018 г. он составил показатель 0,30, что меньше показателя 2017 г. на 0,19, а в процентном отношении на 76,92 ниже показателя 2016 г. Коэффициент оборачиваемости текущих активов (отношение выручки – нетто от продаж к среднегодовой величине текущих активов) на начало 2018 г. имеет показатель 0,50, что ниже показателя 2016 г. на 0,42. Отклонение составило 69,44%. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала представляет собой отношение выручки – нетто от продаж к среднегодовой величине собственного капитала и рассчитывается как отношение выручки - нетто от продаж к среднегодовой величине инвестиционного капитала. По итогам 2018 г. он снижен по сравнению с 2016 г. на 0, 65, отклонение составило 24,41%. Коэффициент оборачиваемости инвестирования капитала также имеет тенденцию снижения - отклонение составило 41,66%. Коэффициент оборачиваемости основных средств, как и предыдущие показатели, имеет результат, ниже показателей предыдущих периодов 2016-2017гг. Он составил 0,83. Отклонение от показателя 2016 г. – 82,17%.
Итак, оборачиваемость активов на начало 2018 г. несколько ниже оборачиваемости 2016-2017 гг., что говорит о снижении скорости возврата авансированных на осуществление деятельности денежных средств. Однако, принимая во внимание одновременно и превышение чистых активов над уставным капиталом и их увеличение за период, можно говорить о хорошем финансовом положении предприятия по данному признаку. Сохранение имевшей место тенденции способно в будущем удерживать чистые активы предприятия на удовлетворительном уровне.
Далее, в рамках финансового анализа предприятия, целесообразно исследовать рентабельность предприятия по различным показателям. Показатели рентабельности за 2016-2018 гг. представлены в таблице 3.7.
Таблица 3.7 Показатели рентабельности предприятия за 2016-2018 гг.
|
Показатель | Год | Откл. 2018г. в % к 2016г. | ||
| 2016 | 2017 | 2018 | ||
| 1.Прибыль до налогообложения, тыс. руб. | 4509 | 7423 | 1469 | 32,57 |
| 2.Чистая прибыль, тыс. руб. | 4470 | 7423 | 1377 | 30,80 |
| 3.Средняя величина активов, тыс. руб. | 64534 | 60558 | 57466 | 87,68 |
| 4.Средняя величина текущих активов, тыс. руб. | 35006 | 32282 | 34695 | 99,11 |
| 5.Средняя величина собственного капитала, тыс. руб. | 29358 | 35217 | 39599 | 134,88 |
| 6.Средняя величина долгосрочных обязательств, тыс. руб. | 11507 | 8139 | 6130 | 53,27 |
| 7.Средняя величина краткосрочных обязательств, тыс. руб. | 14367 | 17438 | 11736 | 81,68 |
| 8.Выручка от реализации, тыс. руб. | 25358 | 30337 | 17414 | 68,72 |
| 9.Затраты на производство реализованной продукции, работ, услуг, тыс. руб. | 26889 | 27551 | 17138 | 63,73 |
| 10. Рентабельность, %: а) активов | 6,92 | 12,25 | 2,39 | 34,53 |
| б) текущих активов | 12,76 | 22,99 | 3,96 | 31,03 |
| в) инвестиций | 11,03 | 17,12 | 3,21 | 29,10 |
| г) собственного капитала | 15,22 | 21,07 | 3,47 | 22,79 |
| д) реализуемой продукции | 17,62 | 24,46 | 7,90 | 44,83 |
| е) затрат | 16,62 | 26,94 | 8,03 | 48,31 |
Анализ показателей рентабельности предприятия за период 2016-2018 гг. выявил следующее. Прибыль до налогообложения на начало 2018 г. снижена и составила 1469 тыс. руб., что имеет отклонение в 32,57%. Чистая прибыль предприятия также имеет показатель, ниже показателя 2016 г. и 2017 г. Он составил 1377 тыс. руб. и отклонение от 2016 г. – 30,805 тыс. руб. Однако, несмотря на снижение предыдущих показателей, средняя величина текущих активов 2018 г. увеличилась на 2413 тыс. руб. по сравнению с 2017 г., имея отклонение от показателя 2016 г. в 99,11%, и составила 34695 тыс. руб.
Капитал в 2018 г. существенно увеличен, что говорит о положительной деятельности предприятия. Его размер составил на начало отчетного периода 2018 г. 39599 тыс. руб., увеличившись при этом по сравнению с периодом 2016 г. на 10241 тыс. руб. и имея отклонение, которое составило 134,88%.
Величина долгосрочных обязательств снижена существенна и составила 6130 тыс. руб., отклонение - 53,27%. Краткосрочные обязательства снижены в 2018 г. по сравнению с 2016 г. на 2631тыс. руб., отклонение составило 81,68%.
Выручка от реализации продукции, работ и услуг в 2018 г. ниже показателя 2016 г. на 68,72%. Вполне естественно, что и затраты снижены на производство реализованной продукции в 2018 г. Показатель составил 17138 тыс. руб., в то время как в 2016 г. – 26889 тыс. руб., отклонение - 63,73%.
Анализ показателей рентабельности выявил следующее.
Так, рентабельность активов на начало 2018 г. имеет показатель 2,39, в то время, как в 2016 г. он имел показатель 6,92. Отклонение составило 34,53%. Коэффициент показывает, сколько рублей чистой прибыли получено на рубль активов. Считается, если рентабельность активов меньше процентной ставки за долгосрочные кредиты, то предприятие нельзя считать благополучным. В данном случае, рентабельность явно ниже процентной ставки. Рентабельность текущих активов. Данный коэффициент показывает, сколько рублей чистой прибыли получено на рубль текущих активов - оборотных средств. По сравнению с предыдущими годами и составил 3,96.
Коэффициент инвестиций. Этот коэффициент косвенно характеризует эффективность управления инвестированными средствами, опыт, а также компетенцию руководства ООО «Истоки». В 2018 г. он составил 3,21, что несколько ниже показателя 2016 г. Отклонение - 29,10%. Степень доходности средств, вложенных в предприятие, снижена на 29,10%.
Рентабельность собственного капитала также ниже показателей предыдущих периодов 2016-2017 гг. Этот коэффициент показывает, насколько эффективно использовался капитал. Анализ показал снижение на 44,83%. Рентабельность реализуемой продукции в 2018 г. составила 7,90, что также ниже показателей предыдущих периодов. Отклонение составило 44,83%. Рентабельность затрат составила 8,03, что также ниже показателей предыдущих отчетных периодов 2016-2018гг. Отклонение – 48,31%. Итак, анализ выше исследованных коэффициентов показал, хоть и невысокое, но снижение деловой активности предприятия ООО «Истоки» в 2018 г.
Далее целесообразно будет рассмотреть такой инструмент управления, как движение денежного потока. Составим таблицу, где отразим основные операции по расчетным счетам предприятия, т.е. те поступления и расходы, которые образуют реальные деньги (таблица 3.8).
Таблица 3.8 Таблица движения денежного потока предприятия за 2016-2018 гг., тыс. руб.
| Хозяйственная операция | годы | Итого | ||
| 2016 г. | 2017 г. | 2018 г. | ||
| Доход от продаж: | 25358,0 | 30337,0 | 17414,0 | 73109,0 |
| Продукция растениеводства, в т.ч.: | 20192,0 | 25741,0 | 14240,0 | 8691,0 |
| Зерновые и зернобобовые культуры | 9447,0 | 12632,0 | 8327,0 | 30406,0 |
| Прочая продукция растениеводства | 3955,0 | 5357,0 | 1411,0 | 10723,0 |
| Продукция растениеводства собственного пр-ва, реализованная в переработанном виде | 6790,0 | 7752,0 | 4502,0 | 19044,0 |
| Продукция животноводства, в т.ч.: | 5166,0 | 4596,0 | 3174,0 | 12936,0 |
| Скот в живой массе | 3198,0 | 3004,0 | 1886,0 | 8088,0 |
| Молоко цельное | 180,0 | 528,0 | 468,0 | 1176,0 |
| Мясо и мясопродукция | 1788,0 | 1064,0 | 820,0 | 3672,0 |
| Затраты на производство: | 26889,0 | 27551,0 | 17138,0 | 71203,0 |
| Сальдо движения денежного потока | - 1531,0 | 2786,0 | 276,0 | 2911,0 |
| Выручка от продажи основных фондов | 22974,0 | 27176,0 | 24664,0 | 74814,0 |
| Налоги | 52,0 | 39,0 | 92,0 | 183,0 |
| Итоговое сальдо движения денежного потока | 22922,0 | 27137,0 | 24572,0 | 74631,0 |
| Накопленная величина денежного потока | 0 | 50059,0 | 74631,0 | |
Анализ показал, что предприятие по результатам 3-х лет деятельности, получило на 74631,0 тыс. руб. больше, чем затратило. Независимо от величины прибыли, величина конечного сальдо, которая составляет вышеуказанную сумму, играет немаловажную роль, т.к. предприятие является сельскохозяйственным предприятием и подвержено влиянию факторов, которые не столь актуальны в других отраслях народного хозяйства, в частности, сезонность.
Однако, затраты предприятие несет в течение всего периода (сюда входят и оплата труда, и операционные расходы, и проценты, и налоги). Следовательно, нужно помнить, что первостепенной задачей предприятия ООО «Истоки» должно являться либо «замораживание» части капитала, предназначенного на расширенное воспроизводство с целью равномерного погашения текущих расходов в течение периода, либо краткосрочное заимствование денежных средств в пиковые периоды года.
Заключение
Одним из важнейших факторов любого производства являются основные средства. Эффективное использование основных средств способствует улучшению всех технико-экономических показателей, в том числе увеличению оказанных услуг, снижению их себестоимости, увеличению прибыли. Размер и динамика основных средств - объекты финансового, управленческого и инвестиционного анализа.
В ходе написания курсовой работы были раскрыты поставленные задачи. Для того чтобы более рационально использовать основные средства в будущем, на предприятии проводится анализ использования основных средств за ряд лет, по результатам которого строятся прогнозы на перспективу для принятия любого управленческого решения.
В результате изучения темы курсовой работы было определено, что основные средства - это совокупность материально-вещественных ценностей, которые действуют в натуральной форме в течение длительного времени как в сфере материального производства, так и в непроизводственной сфере, и стоимость которых постепенно уменьшается в связи с физическим и моральным износом.
Основные средства классифицируются по различным критериям: функциональному назначению, использованию в производственной деятельности, степени воздействия на предмет труда, отраслевому признаку, принадлежности, натурально-вещественному составу.
В ходе производственного процесса основные средства постепенно теряют часть своих полезных свойств, иначе говоря, происходит их износ. Для компенсации износа основных средств организации аккумулируются суммы амортизации. Амортизация - денежное выражение износа основных средств.
Для анализа состояния и эффективности использования основных средств применяются различные методики.
Рассмотренная в данной курсовой работе методика включает следующие этапы: оценка динамики, состава и структуры основных средств; анализ движения и технического состояния основных средств; оценка эффективности использования основных средств; обобщение и оценка резервов повышения эффективности использования основных средств.
По полученным итогам анализа разрабатываются конкретные мероприятия по освоению выявленных резервов и осуществляют контроль за их проведением. Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий применяют методы финансового анализа для принятия правильных решений.
Проведение мероприятий по реализации выявленных резервов будет способствовать улучшению качественных показателей использования основных средств организации и росту конечных показателей ее деятельности.
Библиографический список
1. Конституция Российской Федерации.
2. Гражданский Кодекс РФ, ч.I,ч.II.
3. Бюджетный Кодекс РФ.
4. Налоговый Кодекс РФ, ч.I, ч.II.
Дата добавления: 2019-09-02; просмотров: 131; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!